Siiibo証券を活用し、ツクルバがオンラインでの私募による社債発行

中古・リノベーション住宅の流通プラットフォーム「カウカモ」を提供するツクルバが、社債専門ネット証券であるSiiibo証券を活用し、オンラインでの私募* による初めての社債発行を行いました。

ツクルバは東京証券取引所マザーズ市場上場企業であり、Siiibo証券が私募の取扱いを行った初の上場企業による発行事例です。負債性資本調達手段として、​​オンラインでの私募による社債発行を幅広い企業が活用できることが確認されました。
また、本案件の引受先はSiiibo証券に口座開設済みの投資家となります。社債発行を通じ、一定の口座開設基準を満たした、企業を応援したい現役世代の投資家を中心とする層との新たな接点が生まれたことで、事業への派生効果も期待されます。
Siiibo証券は、今後も多くの企業へ資金調達多角化手段としての社債発行を周知することで、企業のファイナンスに貢献してまいります。並行して、投資家ユーザの方々には、シンプルで分かりやすい金融商品である社債への投資をより身近に行っていただけるサポートを推進いたします。

* 有価証券の取得勧誘者を50名未満とすること

■株式会社ツクルバ 代表取締役CEO　村上浩輝氏コメント
この度、Siiibo証券を通じての社債発行に初めて取り組めたことで、新たな資金調達の可能性が確認でき、資金調達の多角化を一歩進めることができました。 
また、Siiibo証券に登録する国内投資家の皆さまに、当社の事業や理念を知っていただき、社債投資を通じて支援していただけたことは、大変心強く、光栄に感じております。
今後もSiiibo証券とのパートナーシップを継続し、投資家の皆さまとの良好な関係構築と効果的な資金調達に取り組んでいきたいと考えております。

■株式会社ツクルバについて
やがて文化になる事業をつくり続ける場の発明カンパニー。「『場の発明』を通じて欲しい未来をつくる」というミッションのもと、デザイン・ビジネス・テクノロジーをかけあわせた場の発明を行っています。
https://tsukuruba.com/

会社名：株式会社ツクルバ（東証マザーズ 証券コード：2978）
所在地：東京都目黒区上目黒1丁目1−5 第二育良ビル2F
設立：2011年8月
代表者：代表取締役CEO 村上 浩輝
事業内容：中古・リノベーション住宅の流通プラットフォーム「cowcamo（カウカモ）」（https://cowcamo.jp/）の企画・開発・運営、シェアードワークプレイス「co-ba（コーバ）」（https://co-ba.net/）や空間プロデュースを含む不動産企画デザイン事業

■日本における社債発行・投資を取り巻く環境
企業にとって社債発行はシンプルで伝統的な資金調達手段の一つです。株式発行による希薄化を避ける、一定の信用力を対外的に示す等の目的のため、負債性調達の手法を求めている企業が多く存在する一方で、公募による大口発行にはコストや規制のハードルがあり、実際に活用している企業は限られます。
また昨今はオンラインでの資産運用サービスの選択肢が増え、若い世代にも広がりを見せています。新しい投資商品や長期運用手法に注目が集まると同時に、雇用・経済や投資環境の不確実性が高い分、分散投資・インカムゲイン型（保有することで継続的に一定の利益を得る）投資の重要性もますます唱えられている状況です。

■社債発行・投資でできること
このように社債発行・投資はまだそれほど広く普及してはいない分、その特徴を活用できる余地が残されています。
企業としては、発行条件や資金使途を柔軟に設計可能な自由度のある調達手法であり、投資家と直接繋がれることからも、更に発展的な関係構築を行える可能性があります。
投資家としては、インカムゲイン型の投資商品のため、比較的リスク・リターンが明確な選択肢になります。また、利子に対しては分離課税が適用されます。企業から直接社債を購入できるため、間に入る事業者のリスクを取っていただく必要がありません。