世界有数の資産運用会社を買収し、成長を加速 戦略・文化的に相性が良く、財務的にも有望
メットライフ生命保険株式会社のプレスリリース
※本資料はMetLife, Inc.が2024年12月23日に発表したプレスリリース（英語版）の日本語抄訳です。英語版との相違がある場合は英語版が優先します。
ホイッパニー（米ニュージャージー州）、2024年12月23日－メットライフの機関投資家向け資産運用ビジネスを担うメットライフ・インベストメント・マネジメント（以下、MIM） は、預かり運用資産総額約1,000億ドルのグローバル資産運用会社であるパインブリッジ・インベストメンツ （以下、パインブリッジ）をパシフィック・センチュリー・グループから買収することで最終合意に達しました。本件は、買収完了時に8億ドル、2025年に一定の業績指標を達成することを条件に2億ドル、複数年にわたるアーンアウト（条件付き取得対価）に基づき2億ドルを支払うことで構成されています。この買収には、パインブリッジのプライベートエクイティファンドグループ事業と中国での合弁事業は含まれていません。
メットライフは、「New Frontier戦略」の一環として、資産運用ビジネスの成長を加速させることを戦略的優先事項として掲げています。パインブリッジの買収により、MIMの規模は大幅に拡大し、メットライフのグローバルなサービスと販売網を強化することで、さらなる成長が期待されます。買収完了後、MIMの預かり運用資産総額は7,000億ドルを超える見込みです。
メットライフの社長兼最高経営責任者（CEO）であるミシェル・A・ハラフは「パインブリッジの買収は、当社の資産運用の成長をさらに加速させるものです」と述べています。「MIMはこれまでも有機的な成長を基盤としながら、ターゲットを絞った非有機的成長も取り込み、順調に事業を拡大しています」。
また、メットライフの最高財務責任者（CFO）兼MIM統括責任者のJohn McCallionは「今回の取引は、強固なレバレッジドファイナンスプラットフォームを含む公社債および私募債の取り扱いを拡大し、グローバルな能力を拡張することで、MIMのすでに強固な基盤を大幅に強化するものです」と述べています。「私たちは、これらの新しい機能と、MIMが顧客のパートナーとして共に歩むことができる新たなソリューションの提供に期待しています」。
今回の買収により、MIMのグローバルな事業基盤は大幅に拡大します。取得する顧客資産の半分以上は米国外の投資家が保有し、約3分の1はアジアで保有することになります。
パインブリッジの買収により、MIMには、担保付ローン債務のプラットフォーム、マルチアセットビジネス、グローバル株式戦略、ダイレクトレンディングおよび欧州不動産事業など、既存事業を補完する新たな事業が加わります。
パインブリッジのGreg Ehret最高経営責任者（CEO）は、「これはパインブリッジにとって重要な転換点となります。MIMの広範なプラットフォームと財務基盤、当社の公開市場、非公開市場にまたがるアクティブ運用に関する専門性を統合することで、当社の能力を強化し、顧客にさらなる価値を創造し提供する態勢が整いました」と述べています。「新たな機会を捉え、世界中のクライアントの長期的な成功のために引き続き尽力します」。
パインブリッジは1996年にAIGの投資顧問・資産運用部門として設立され、その後2010年にパシフィック・センチュリー・グループに買収されました。
本取引は、規制当局の承認を含む通常の取引完了条件を満たした上で、2025年の完了を目指しています。BofA SecuritiesがMIMの財務アドバイザー、A&O Shearmanが法律顧問を務めます。J.P. MorganとEvercoreがパインブリッジの財務アドバイザーを、Davis, Polk & Wardwellが法律顧問を務めています。
以上